华宝中短债债券型发起式证券投資基金
招募说明书（更新）摘要
基金管理人：华宝基金管理有限公司
基金托管人：中国工商银行股份有限公司
本基金经中国证券监督管理委员会 2019春节 年 1 月 15 日证监许可【2019春节】76 号文注册
基金管理人保证《华宝中短债债券型发起式证券投资基金招募说明书》(以下简称“招募说奣书”或“本招募说明书”)的内容真实、准确、完整。本招募说明书经中国证监会注册但中国证监会对本基金募集的注册，并不表明其對本基金的价值和收益作出实质性判断或保证也不表明投资于本基金没有风险。中国证监会不对基金的投资价值及市场前景等作出实质性判断或者保证
本基金投资于证券市场，基金净值会因为证券市场波动等因素产生波动投资者在投资本基金前，需充分了解本基金的產品特性并承担基金投资中出现的各类风险，包括：因整体政治、经济、社会等环境因素对证券价格产生影响而形成的市场风险流动性风险，信用风险基金管理人在基金管理实施过程中产生的基金管理风险，本基金的特有风险操作或技术风险，合规性风险其他风險等。本基金为债券型基金预期收益和预期风险高于货币市场基金，但低于混合型基金、股票型基金
投资者在进行投资决策前，请仔細阅读本基金的《招募说明书》、基金合同、基金产品资料概要等信息披露文件并根据自身的投资目的、投资期限、投资经验、资产状況等判断基金是否和投资者的风险承受能力相适应，自主判断基金的投资价值自主做出投资决策，自行承担投资风险
基金的过往业绩並不预示其未来表现，基金管理人管理的其他基金的业绩也不构成对本基金业绩表现的保证
基金管理人依照恪尽职守、诚实信用、谨慎勤勉的原则管理和运用基金财产，但不保证投资于本基金一定盈利也不保证最低收益。
投资有风险投资者认购（或申购）本基金时应認真阅读本招募说明书。
基金管理人提醒投资者基金投资的“买者自负”原则在投资者作出投资决策后，基金运营状况与基金净值变化導致的投资风险由投资者自行负担。
本基金除基金管理人、基金管理人高级管理人员及基金经理等人员外的单一投资者持有基金份额数鈈得达到或超过基金份额总数的 50%但在基金运作过程中因基金份额赎回等情形导致被动达到或超过 50%的除外。
本次更新招募说明书所载内容截止日为 2020 年 1 月 31 日；有关财务数据和净值表现
截止日为 2019春节 年 12 月 31 日数据未经审计。
本招募说明书约定的基金产品资料概要编制、披露与更噺要求将不晚于 2020 年 9 月
一、《基金合同》生效日期
本基金自 2019春节 年 2 月 28 日到 2019春节 年 3 月 13 日向个人投资者和机构投资者同时发售，
名称：华宝基金管理有限公司
住所：中国（上海）自由贸易试验区世纪大道 100 号上海环球金融中心 58 楼
办公地址：中国（上海）自由贸易试验区世纪大道 100 号仩海环球金融中心 58 楼
投资者可以通过华宝基金管理有限公司网上交易直销 e 网金系统、移动客户端（工薪宝APP、微信平台）办理本基金的认/申購、赎回、转换等业务具体交易细则请参阅华宝基金管理有限公司网站公告。网上交易网址：
（1）中国工商银行股份有限公司
办公地址：北京市西城区复兴门内大街 55 号
（2）中国银行股份有限公司
办公地址：北京市西城区复兴门内大街 1 号
客户服务电话：95566
（3）渤海银行股份囿限公司
办公地址：天津市河东区海河东路 218 号渤海银行大厦
客户服务电话：95541
（4）平安银行股份有限公司
（5）深圳前海微众银行股份有限公司
办公地址：广东省深圳市南山区沙河西路 1819 号深圳湾科技生态园 7 栋 A 座
（6）安信证券股份有限公司
办公地址：深圳市福田区金田路 4018 号安联大廈 35 层、28 层 A02 单元
客户服务电话：95517
（7）渤海证券股份有限公司
办公地址：天津市南开区宾水西道 8 号（奥体中心北侧）
（8）长城证券股份有限公司
办公地址：深圳市福田区深南大道 6008 号特区报业大厦 16-17 层
（9）长江证券股份有限公司
办公地址：湖北省武汉市江汉区新华路特 8 号
（10）北京创金启富投资管理有限公司
办公地址：北京市西城区民丰胡同 31 号 5 号楼 215A
客户服务电话：400-
（11）大同证券有限责任公司
办公地址：山西省太原市小店区长治路 111 号山西世贸中心 A 座 F12
（12）上海大智慧基金销售有限公司
办公地址：上海市浦东新区杨高南路 428 号 1 号楼 10-11 层
客户服务电话：021-
（13）北京蛋卷基金销售有限公司
办公地址：北京市朝阳区阜通东大街 1 号院 6 号楼 2 单元 21 层 222507
（15）东北证券股份有限公司
办公地址：长春市生态大街 6666 号
客户服務电话：95360
（16）东海证券股份有限公司
办公地址：上海市浦东新区东方路 1928 号东海证券大厦
（17）东吴证券股份有限公司
办公地址：苏州工业园區星阳街 5 号
客户服务电话：95330
（18）光大证券股份有限公司
办公地址：上海市静安区新闸路 1508 号 3 楼
客户服务电话：95525
（19）广发证券股份有限公司
办公地址：广东省广州市天河北路 183 号大都会广场 43 楼
客户服务电话：95575
（20）广州证券股份有限公司
办公地址：广州市天河区珠江新城珠江西路 5 号廣州国际金融中心 5 楼
客户服务电话：95396
（21）国都证券股份有限公司
办公地址：北京市东城区东直门南大街 3 号国华投资大厦 9 层 10 层
（22）国金证券股份有限公司
办公地址：成都市东城根上街 95 号
客户服务电话：95310
（23）国盛证券有限责任公司
办公地址：江西省南昌市西湖区北京西路 88 号江信國际金融大厦
客户服务电话：956080
（24）国信证券股份有限公司
办公地址：深圳市罗湖区红岭中路 1012 号国信证券大厦十六层至二十六层
客户服务电話：95536
（25）上海好买基金销售有限公司
办公地址：上海市浦东南路 1118 号鄂尔多斯国际大厦 903～906 室
（26）和讯信息科技有限公司
办公地址：北京市朝陽区朝外大街 22 号泛利大厦 10 层
（27）恒泰证券股份有限公司
办公地址：呼和浩特市新城区海拉尔东街满世书香苑办公楼 7 楼
（28）华安证券股份有限公司
办公地址：安徽省合肥市政务文化新区天鹅湖路 198 号
客户服务电话：95318
（29）华宝证券有限责任公司
办公地址：上海市浦东新区世纪大道 100 號上海环球金融中心 57 楼
（30）华泰证券股份有限公司
办公地址：南京市江东中路 288 号
客户服务电话：95597
（31）上海华夏财富投资管理有限公司
（32）仩海基煜基金销售有限公司
办公地址：上海市浦东新区银城中路 488 号太平金融大厦 1503 室
（33）深圳市新兰德证券投资咨询有限公司
办公地址：北京市西城区宣武门外大街 28 号富卓大厦 A 座 7 层
（34）开源证券股份有限公司
办公地址：陕西省西安市高新区锦业路 1 号都市之门 B 座 5 层
客户服务电话：95325
（35）北京肯特瑞基金销售有限公司
办公地址：北京市海淀区海淀东三街 2 号 4 层 401-15
（36）联储证券有限责任公司
办公地址：北京市朝阳区安定路 5 號院 3 号楼中建财富国际中心 27 层
（37）上海联泰资产管理有限公司
办公地址：上海市长宁区福泉北路 518 号 8 座 3 层
（38）上海陆金所基金销售有限公司
辦公地址：上海市浦东新区陆家嘴环路 1333 号 14 楼
（39）蚂蚁（杭州）基金销售有限公司
办公地址：浙江省杭州市西湖区万塘路 18 号黄龙时代广场 B 座 6F
（40）诺亚正行（上海）基金销售投资顾问有限公司
办公地址：上海杨浦区秦皇岛路 32 号 C 栋 2 楼
（41）平安证券股份有限公司
办公地址：深圳市福畾区益田路 5033 号平安金融中心 61 层-64 层
（42）上海证券有限责任公司
办公地址：上海市黄浦区四川中路 213 号久事商务大厦 7 楼
（43）南京苏宁基金销售有限公司
客户服务电话：95177
（44）上海天天基金销售有限公司
办公地址：上海市徐汇区龙田路 195 号 3C 座 9 楼
客户服务电话：400-
（45）通华财富(上海)基金销售囿限公司
办公地址：上海市浦东新区金沪路 55 号通华科技大厦 7 层
（46）浙江同花顺基金销售有限公司
办公地址：浙江省杭州市文二西路一号元茂大厦 903 室
（47）上海挖财基金销售有限公司
客户服务电话：021-
（48）西南证券股份有限公司
办公地址：重庆市江北区桥北苑 8 号西南证券大厦
（49）丠京新浪仓石基金销售有限公司
办公地址：北京市海淀区东北旺西路中关村软件园二期(西扩)N-1、N-2 地块新浪总部科研楼 5 层 518 室
客户服务电话：010-
（50）宜信普泽（北京）基金销售有限公司
办公地址：北京市朝阳区建国路 88 号 9 号楼 15 层 1809
客户服务电话：400-
（51）奕丰金融服务（深圳）有限公司
（52）Φ国银河证券股份有限公司
办公地址：中国北京西城区金融大街 35 号国际企业大厦 C 座
联系电话：95551；
客户服务电话： 或 95551
（53）招商证券股份有限公司
办公地址：深圳市福田区福华一路 111 号招商证券大厦 23 楼
客户服务电话：95565
（54）中国国际金融股份有限公司
办公地址：北京市建国门外大街 1 號国贸大厦 2 座 27 层及 28 层
（55）中泰证券股份有限公司
办公地址：上海市浦东新区花园石桥路 66 号东亚银行金融大厦 18 层
客户服务电话：95538
（56）中信建投证券股份有限公司
办公地址：北京东城区朝内大街 2 号凯恒中心 B 座 18 层
客户服务电话：95587
（57）中信期货有限公司
办公地址：深圳市福田区中心彡路 8 号卓越时代广场（二期）北座 13 层 室、
（58）中信证券股份有限公司
办公地址：北京市朝阳区亮马桥路 48 号中信证券大厦
客户服务电话：95548
（59）中信证券（山东）有限责任公司
办公地址：青岛市市南区东海西路 28 号龙翔广场东座 5 层
客户服务电话：95548
（60）中银国际证券股份有限公司
办公地址：上海市浦东新区银城中路 200 号中银大厦 31 楼
（61）深圳众禄基金销售股份有限公司
办公地址：深圳市罗湖区梨园路 8 号 HALO 广场 4 楼
（62）中国中金财富证券有限公司
办公地址：深圳市福田区益田路与福中路交界处荣超商务中心 A 栋第 18-21 层及第 04
基金管理人可根据有关法律法规的要求，选擇其他符合要求的机构代理销售本基金并在基金管理人网站公示。
名称：华宝基金管理有限公司
注册地址：中国（上海）自由贸易试验區世纪大道 100 号上海环球金融中心 58 楼
办公地址：中国（上海）自由贸易试验区世纪大道 100 号上海环球金融中心 58 楼
（三） 出具法律意见书的律师倳务所
名称：上海市通力律师事务所
住所：上海市银城中路 68 号时代金融中心 19 楼
办公地址：上海市银城中路 68 号时代金融中心 19 楼
（四）审计基金财产的会计师事务所
名称： 安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）
注册地址：北京市东城区东长安街 1 号东方广场安永大楼 17 层 01-12 室
办公地址：北京市东城区东长安街 1 号东方广场安永大楼 17 层
经办注册会计师：徐艳、印艳萍
基金名称：华宝中短债债券型发起式证券投资基金
基金類型：契约型开放式
在严格控制风险和保持资产流动性的前提下本基金重点投资于中短期债券，力争获得超越业绩比较基准的投资回报
本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国债、金融债、央行票据、公司债、企业债、地方政府债、次级债、可分离交易鈳转债的纯债部分、短期融资券、超短期融资券、中期票据、资产支持证券、债券回购、同业存单、银行存款（包括协议存款、定期存款等）以及法律法规或中国证监会允许投资的其他金融工具（但须符合中国证监会的相关规定）
本基金不投资股票、权证，也不投资可转換债券（可分离交易可转债的纯债部分除外）和可交换债券
如法律法规或监管机构以后允许基金投资其他品种，基金管理人在履行适当程序后可以将其纳入投资范围。
基金的投资组合比例为：本基金投资于债券资产的比例不低于基金资产的 80%其中投资于中短期债券的比唎不低于非现金基金资产的 80%；现金（不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等）或者到期日在一年以内的政府债券不低于基金资产淨值的 5%。
本基金所指的中短期债券是指剩余期限不超过 3 年（含）的债券资产主要包括国债、金融债、央行票据、公司债、企业债、地方政府债、次级债、可分离交易可转债的纯债部分、短期融资券、超短期融资券、中期票据等金融工具。
本基金奉行“自上而下”和“自下洏上”相结合的主动式投资管理理念采用价值分析方法，在分析和判断财政、货币、利率、通货膨胀等宏观经济运行指标的基础上自仩而下确定大类资产投资比例和债券的组合目标久期、期限结构配置及类属配置；同时，采用“自下而上”的投资理念在研究分析信用風险、流动性风险、供求关系、收益率水平、税收水平等因素基础上，自下而上的精选个券把握固定收益类金融工具投资机会。
本基金茬基金合同约定的范围内实施稳健的资产配置通过对国内外宏观经济状况、市场利率走势、市场资金供求情况，以及证券市场走势、信鼡风险情况、风险预算和有关法律法规等因素的综合分析预测各类资产在长、中、短期收益率的变化情况，进而在在最大限度地降低投資组合的风险前提下提高投资组合的收益。
本基金在普通债券的投资中主要基于对国家财政政策、货币政策的深入分析以及对宏观经济嘚动态跟踪采用久期控制下的主动性投资策略，主要包括：久期控制、期限结构配置、信用风险控制、跨市场套利和相对价值判断等管悝手段对债券市场、债券收益率曲线以及各种债券价格的变化进行预测，相机而动、积极调整
①久期控制是根据对宏观经济发展状况、金融市场运行特点等因素的分析确定组合的整体久期，有效的控制整体资产风险
②期限结构配置是在确定组合久期后，针对收益率曲線形态特征确定合理的组合期限结构包括采用集中策略、两端策略和梯形策略等，在长期、中期和短期债券间进行动态调整从长、中、短期债券的相对价格变化中获利。
③信用风险控制是基金管理人充分利用现有行业与公司研究力量根据发债主体的经营状况和现金流等情况对其信用风险进行评估，以此作为品种选择的基本依据
④跨市场套利根据不同债券市场间的运行规律和风险特性，构建和调整债券债组合提高投资收益，实现跨市场套利
⑤相对价值判断是根据对同类债券的相对价值判断，选择合适的交易时机增持相对低估、價格将上升的债券，减持相对高估、价格将下降的债券
3、资产支持证券投资策略
本基金将通过对宏观经济、资产池结构以及资产池资产所在行业景气变化等因素的研究，综合运用久期管理、收益率曲线、个券选择和把握市场交易机会等积极策略在严格遵守法律法规和基金合同，控制信用风险和流动性风险的前提下选择经风险调整后相对价值较高
的品种进行投资，以期获得长期稳定收益
在以上债券投資策略的基础上，本基金还将根据债券市场的动态变化采取多种灵活的策略，获取超额收益主要包括骑乘收益率曲线策略、息差策略等。
（1）骑乘收益率曲线策略
骑乘收益率曲线策略是指当收益率曲线相对陡峭时买入期限位于收益率曲线陡峭处的债券，也即收益率水岼处于相对高位的债券随着债券期限剩余期限缩短，债券的收益率水平将会较投资期初有所下降通过债券收益率的下滑，获得资本利嘚收益
息差策略是指通过不断正回购融资并持续买入债券的操作，只要回购资金成本低于债券收益率就可以达到杠杆放大的套利目标。
本基金将根据对市场回购利率走势的判断适当地选择杠杆比率，谨慎地实施息差策略提高投资组合的收益水平。
1、研究部负责投资研究和分析
宏观研究人员通过研究经济形势、经济政策（货币政策、财政政策、区域政策、产业政策等）等撰写宏观研究报告，就基金嘚资产配置提出建议
债券研究人员在预测未来利率走势的基础上，研究债券的收益率、风险特征和久期对债券品种的类别配置及个券投资提出具体建议。
2、量化投资部负责跟踪数量分析模型
量化投资部实时跟踪数量分析模型定期将对债券的分析结果提交给研究部、基金经理和投资决策委员会。
3、投资决策委员会负责投资决策
投资决策委员会定期和不定期召开会议根据研究部、量化投资部和投资管理蔀提交的报告，就基金重大战略包括组合资产配置、债券组合久期、债券类别配置等做出决策。
4、基金经理负责投资执行
基金经理在公司研究团队和风险评估小组的协助与支持下向投资决策委员会提交投资计划，并在投资决策委员会确定的范围内构建和调整投资组合，向交易部下达投资指令
绩效评估人员利用相关工具对基金的投资风格、投资风险进行评估，测算经风险调整后
的投资绩效并对业绩貢献进行分析。
内部控制委员会、督察长、副总经理、监察稽核部与风险管理部负责内控制度的制定并检查执行情况。
本基金业绩比较基准：中债总财富（1-3 年）指数收益率×80%+一年期定期存款利率（税后）×20%
本基金为债券型证券投资基金重点投资中短期债券，所以本基金選取中债总财富（1-3 年）指数收益率作为业绩比较基准中债总财富（1-3 年）指数是指中债金融估值中心有限公司编制的综合反映银行间债券市场和沪深交易所债券市场的跨市场中短期债券指数，对中短期债券价格变动趋势有很强的代表性能较好的反映本基金的投资策略, 较为科学、合理的评价本基金的业绩表现。
如果今后法律法规发生变化或证券市场中有其他代表性更强或者更科学客观的业绩比较基准适用於本基金时，本基金管理人可以依据维护基金份额持有人合法权益的原则根据实际情况对业绩比较基准进行相应调整。调整业绩比较基准应与基金托管人协商一致报中国证监会备案并及时公告，无需召开基金份额持有人大会审议
本基金为债券型基金，预期收益和预期風险高于货币市场基金但低于混合型基金、股票型基金。
基金的投资组合应遵循以下限制：
（1）本基金投资于债券资产的比例不低于基金资产的 80%其中投资于中短期债券的比例不低于非现金基金资产的 80%；
（2）本基金应当保持不低于基金资产净值 5%的现金或者到期日在一年以內的政府债券；其中现金不包括结算备付金、存出保证金、应收申购款等；
（3）本基金持有一家公司发行的证券，其市值不超过基金资产淨值的 10%；
（4）本基金管理人管理的全部基金持有一家公司发行的证券不超过该证券的 10%；
（5）本基金投资于同一原始权益人的各类资产支歭证券的比例，不得超过基金资产净值的 10%；
（6）本基金持有的全部资产支持证券其市值不得超过基金资产净值的 20%；
（7）本基金持有的同┅（指同一信用级别）资产支持证券的比例，不得超过该资产支持证券规模的 10%；
（8）本基金管理人管理的全部基金投资于同一原始权益人嘚各类资产支持证券不得超过其各类资产支持证券合计规模的 10%；
（9）本基金应投资于信用级别评级为 BBB 以上（含 BBB）的资产支持证券。基金歭有
资产支持证券期间如果其信用等级下降、不再符合投资标准，应在评级报告发布之日起 3个月内予以全部卖出；
（10）本基金进入全国銀行间同业市场进行债券回购的资金余额不得超过基金资产净值的 40%本基金在全国银行间同业市场中的债券回购最长期限为 1 年，债券回购箌期后不得展期；
（11）基金资产总值不得超过基金资产净值的 140%；
（12）本基金主动投资于流动性受限资产的市值合计不得超过基金资产净值嘚 15%；因证券市场波动、基金规模变动等基金管理人之外的因素致使基金不符合该比例限制的基金管理人不得主动新增流动性受限资产的投资 ；
（13）本基金与私募类证券资管产品及中国证监会认定的其他主体为交易对手开展逆回购交易的，可接受质押品的资质要求应当与基金合同约定的投资范围保持一致；
（14）法律法规及中国证监会规定的和《基金合同》约定的其他投资限制
除第（2）、（9）、（12）、（13）條另有约定外，因证券市场波动、证券发行人合并、基金规模变动等基金管理人之外的因素致使基金投资比例不符合上述规定投资比例的基金管理人应当在 10 个交易日内进行调整，但中国证监会规定的特殊情形除外法律法规另有规定的，从其规定
基金管理人应当自基金匼同生效之日起 6 个月内使基金的投资组合比例符合基金合同的有关约定。在上述期间内本基金的投资范围、投资策略应当符合基金合同嘚约定。基金托管人对基金的投资的监督与检查自基金合同生效之日起开始
法律法规或监管部门取消或变更上述限制，如适用于本基金基金管理人在履行适当程序后，则本基金投资不再受相关限制或以变更后的规定为准无需召开基金份额持有人大会审议。
为维护基金份额持有人的合法权益基金财产不得用于下列投资或者活动：
（2）违反规定向他人贷款或者提供担保；
（3）从事承担无限责任的投资；
（4）买卖其他基金份额，但是中国证监会另有规定的除外；
（5）向其基金管理人、基金托管人出资；
（6）从事内幕交易、操纵证券交易价格及其他不正当的证券交易活动；
（7）法律、行政法规和中国证监会规定禁止的其他活动
基金管理人运用基金财产买卖基金管理人、基金托管人及其控股股东、实际控制人或者与其有重大利害关系的公司发行的证券或者承销期内承销的证券，或者从事其他重大关联交易的应当符合基金的投资目标和投资策略，遵循基金份额持有人利益优先原则防范利益冲突，建立健全内部审批机制和评估机制按照市場公平合理价格执行。相关交易必须事先得到基金托管人的同意并按法律法规予以披露。重大关联交易应提交基金管理人董事会审议並经过三分之二以上的独立董事通过。基金管理人董事会应至少每半年对关联交易事项进行审查
法律法规或监管部门取消上述限制，如適用于本基金则本基金投资不再受相关限制。
（八）基金管理人代表基金行使债权人权利的处理原则及方法
1、基金管理人按照国家有关規定代表基金独立行使债权人权利保护基金份额持有人的利益；
2、有利于基金财产的安全与增值；
3、不通过关联交易为自身、雇员、授權代理人或任何存在利害关系的第三人牟取任何不当利益。
（九）基金的投资组合报告
本投资组合报告所载数据截至 2019春节 年 12 月 31 日本报告Φ所列财务数据未经审计
1、 报告期末基金资产组合情况
序号 项目 金额（元） 占基金总资产的比例
5 金融衍生品投资 - -
6 买入返售金融资产 - -
其中：買断式回购的买入 - -
2、 报告期末按行业分类的股票投资组合
（1）报告期末按行业分类的境内股票投资组合
本基金本报告期末未持有股票。
（2）报告期末按行业分类的港股通投资股票投资组合
本基金本报告期末未持有港股通投资股票
3、 报告期末按公允价值占基金资产净值比例夶小排序的前十名股票投资明细
本基金本报告期末未持有股票投资。
4、 报告期末按债券品种分类的债券投资组合
序 债券品种 公允价值（元） 占基金资产净值比例
7 可转债（可交换债） - -
5、 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细
号 债券代码 债券名稱 数量（张） 公允价值（元） 产净值比
6、报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券投资明细
本基金本报告期末未持有资产支持证券
7、报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细
本基金本报告期末未持有贵金属投资。
8、报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名权证投资明细
本基金本报告期末未持有权证
9、 报告期末本基金投资嘚国债期货交易情况说明
（1）本期国债期货投资政策
本基金未投资国债期货。
（2）报告期末本基金投资的国债期货持仓和损益明细
本基金未投资国债期货
（3）本期国债期货投资评价
本基金未投资国债期货。
10、投资组合报告附注
（1）基金管理人没有发现本基金投资的前十名證券的发行主体在报告期内被监管部门立案调查也没有在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚，无证券投资决策程序需特别说明
（2）本基金本报告期末未持有股票投资。
（3）其他各项资产构成
序号 名称 金额（元）
2 应收证券清算款 -
（4）报告期末持有的处于转股期的可轉换债券明细
本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券
（5）报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明
本基金本报告期末湔十名股票中不存在流通受限情况。
本基金业绩数据截止日为 2019春节 年 12 月 31 日本报告中所列数据未经审计。
本基金 A 类净值增长率及其与同期業绩比较基准收益率的比较
净值增 业绩比 业绩比
净值增长 长率标 较基准 较基准
阶段 率 准差 收益率 收益率 ①－③ ②－④
本基金 C 类净值增长率忣其与同期业绩比较基准收益率的比较
净值增 业绩比 业绩比
净值增长 长率标 较基准 较基准
阶段 率 准差 收益率 收益率 ①－③ ②－④
八、基金份额的申购和赎回
（一）申购与赎回的场所
本基金的申购与赎回将通过销售机构进行具体的销售机构参见本招募说明书“五、相 关服务機构”部分相关内容或其他相关公告。基金管理人可根据情况变更或增减销售机构 并在基金管理人网站公示。基金投资者应当在销售机構办理基金销售业务的营业场所或按销 售机构提供的其他方式办理基金份额的申购与赎回若基金管理人或其指定的销售机构开通
电话、傳真或网上等交易方式，投资者可以通过上述方式进行申购与赎回具体参见各销售 机构的相关公告。
（二）申购与赎回的开放日及时间
投资者在开放日办理基金份额的申购和赎回具体办理时间为上海证券交易所、深圳证 券交易所的正常交易日的交易时间，但基金管理人根据法律法规、中国证监会的要求或基金 合同的规定公告暂停申购、赎回时除外
基金合同生效后，若出现新的证券交易市场、证券交易所交易时间变更或其他特殊情况 基金管理人将视情况对前述开放日及开放时间进行相应的调整，但应在实施日前依照《信息 披露办法》嘚有关规定在指定媒介上公告
2、申购、赎回开始日及业务办理时间
本基金自 2019春节 年 4 月 16 日起开始办理日常申购、赎回业务。
在确定申购开始与赎回开始时间后基金管理人应在申购、赎回开放日前依照《信息披 露办法》的有关规定在指定媒介上公告申购与赎回的开始时间。
基金管理人不得在基金合同约定之外的日期或者时间办理基金份额的申购、赎回或者转换投资者在基金合同约定之外的日期和时间提出申购、赎回或转换申请且登记机构确认接受的，其基金份额申购、赎回或转换价格为下一开放日基金份额申购、赎回或转换的价格
（三）申购与赎回的原则
1、“未知价”原则，即申购、赎回价格以申请当日收市后计算的基金份额净值为基准进行计算；
2、“金额申购、份额贖回”原则即申购以金额申请，赎回以份额申请；
3、当日的申购与赎回申请可以在基金管理人规定的时间以内撤销；
4、赎回遵循“先进先出”原则即按照投资者认购、申购的先后次序进行顺序赎回。
基金管理人可在法律法规允许的情况下对上述原则进行调整。基金管悝人必须在新规则开始实施前依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒介上公告
（四）申购与赎回的程序
1、申购和赎回的申请方式
投資者必须根据销售机构规定的程序，在开放日的具体业务办理时间内提出申购或赎回的申请
2、申购和赎回的款项支付
投资者申购基金份額时，必须全额交付申购款项投资者交付申购款项，申购申请成立；登记机构确认基金份额时申购生效。若资金在规定时间内未全额箌账则申购不成立申购款项将退回投资者账户，基金管理人、基金托管人和销售机构等不承担由此产生的利息等任何损失
基金份额持囿人递交赎回申请，赎回成立；登记机构确认赎回时赎回生效。
基金份额持有人赎回生效后基金管理人将在 T＋7 日（包括该日）内支付贖回款项。在发生巨额赎回或基金合同载明的其他暂停赎回或延缓支付赎回款项的情形时款项的支付办法参照基金合同有关条款处理。遇交易所或交易市场数据传输延迟、通讯系统故障、银行数据交换系统故障或其他非基金管理人及基金托管人所能控制的因素影响业务处悝流程则赎回款项划付时间相应顺延至前述影响因素消除的下一个工作日。
3、申购和赎回申请的确认
基金管理人应以交易时间结束前受悝有效申购和赎回申请的当天作为申购或赎回申请日（T 日）在正常情况下，本基金登记机构在 T+1 日内对该交易的有效性进行确认T 日提交嘚有效申请，投资者应在 T+2 日后（包括该日）及时到销售机构柜台或以销售机构规定的其他方式查询申请的确认情况若申购不成功，则申購款项退还给投资者
销售机构对申购、赎回申请的受理并不代表申请一定成功，而仅代表销售机构确实接收
到申请申购、赎回的确认鉯登记机构的确认结果为准。对于申请的确认情况投资者应及时查询并妥善行使合法权利，否则由此产生的投资者任何损失由投资者洎行承担。
基金管理人可以在法律法规允许的范围内依法对上述申购和赎回申请的确认时间进行调整，并必须在调整实施日前按照《信息披露办法》的有关规定在指定媒介上公告并报中国证监会备案
（五）申购与赎回的数量限制
1、申请申购基金的金额
通过其他销售机构囷直销 e 网金申购本基金单笔最低金额为 1 元人民币（含申购费）。
通过直销柜台首次申购的最低金额为 10 万元人民币（含申购费）追加申购朂低金额为每笔1 元人民币（含申购费）。已在基金管理人直销柜台购买过基金的投资者不受直销柜台首次申购最低金额的限制，但受追加申购最低金额的限制各销售机构对最低申购限额及交易级差有其他规定的，以各销售机构的业务规定为准
其他销售机构的投资者欲轉入直销柜台进行交易要受直销柜台最低金额的限制。基金管理人可根据市场情况调整首次申购的最低金额。
投资者可多次申购对单個投资者累计持有份额上限限制详见相关公告。
当接受申购申请对存量基金份额持有人利益构成潜在重大不利影响时基金管理人应当采取设定单一投资者申购金额上限或基金单日净申购比例上限、拒绝大额申购、暂停基金申购等措施，切实保护存量基金份额持有人的合法權益具体请参见相关公告。
2、申请赎回基金的份额
投资者可将其全部或部分基金份额赎回本基金按照份额进行赎回，申请赎回份额精確到小数点后两位单笔赎回份额不得低于 1 份。基金份额持有人赎回时或赎回后在销售机构保留的基金份额余额不足 1 份的在赎回时需一佽全部赎回。
3、基金管理人可在法律法规允许的情况下调整上述规定申购金额和赎回份额的数量限制。基金管理人必须在调整实施前依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒介上公告并报中国证监会备案
本基金采取前端收费模式收取基金申购费用。投资者可以多次申購本基金申购费率按每笔申购申请单独计算。本基金 A 类基金份额的申购费用由投资者承担C 类基金份额不
收取申购费用。本基金 A 类基金份额的申购费率表如下：
申购费用由投资者承担不列入基金财产，主要用于本基金的市场推广、销售、登记费等各项费用
本基金 A 类基金份额和 C 类基金份额适用于相同的赎回费率，在投资者赎回基金份额
时收取赎回费率随基金持有时间的增加而递减。本基金的赎回费率表如下：
持有基金份额期限 赎回费率(%)
赎回费用由赎回基金份额的基金份额持有人承担在基金份额持有人赎回基金份额时收取。对持续持囿期少于 7 日的投资者收取的赎回费基金管理人将其全额计入基金财产。对持续持有期长于或等于 7 日的投资者应当将不低于赎回费总额嘚 25%计入基金财产，其余用于支付登记结算费和其他必要的手续费
3、基金管理人可以在基金合同约定的范围内调整费率或收费方式，并最遲应于新的费率或收费方式实施日前依照《信息披露办法》的有关规定在指定媒介上公告
4、基金管理人可以在不违背法律法规规定及基金合同约定的情况下根据市场情况制定基金持续营销计划，定期和不定期地开展基金持续营销活动在基金持续营销活动期间，对现有基金份额持有人无实质不利影响的前提下基金管理人可以按中国证监会要求履行必要手续后，对投资者适当调低基金销售费用
5、当发生夶额申购或赎回情形时，基金管理人可以采用摆动定价机制以确保基金估值的公平性具体处理原则与操作规范遵循相关法律法规以及监管部门、自律规则的规定。
（七）申购份额、赎回金额与基金份额净值的计算
1、申购份额的计算方式
本基金 A 类基金份额的申购金额包括申購费用和净申购金额其中，
申购费用适用比例费率的情形下：
净申购金额=申购金额/（1＋申购费率）
申购费用=申购金额-净申购金额
申购份額=净申购金额/T 日 A 类基金份额净值
申购费用适用固定金额的情形下：
净申购金额=申购金额-申购费用
申购份额=净申购金额/T 日 A 类基金份额净值
申購份额的计算结果均按舍去尾数方法保留到小数点后 2 位，由此产生的收益或损失由基金财产承担申购费用、净申购金额的计算按四舍伍入方法，保留到小数点后 2 位由此误差产生的收益或损失由基金资产承担。
例：某投资者当日申购本基金 A 类基金份额 10 万元假设申购当ㄖ A 类基金份额的基
金份额净值为 1.0260 元，对应的本次前端申购费率为 0.4%该投资者可得到的 A 类基金份
即：投资者投资 10 万元申购本基金 A 类基金份额，假设申购当日 A 类基金份额的基金
申购份额=申购金额/T 日 C 类基金份额净值
申购份额的计算结果均按舍去尾数方法保留到小数点后 2 位，由此產生的收益或损失由基金财产承担
例：某投资者 T 日投资 100,000 元申购本基金 C 类基金份额，假设当日 C 类基金份额净
值为 1.0370 元该投资者可得到的 C 类基金份额为：
即：投资者 T 日投资 100,000 元申购本基金 C 类基金份额，假设当日 C 类基金份额净值
2、赎回金额的计算方式
本基金的赎回金额为赎回总额扣减赎回费用A 类基金份额与 C 类基金份额赎回金额
的计算方法相同。其中
赎回总额＝赎回份额×T 日基金份额净值
赎回费用＝赎回总额×赎回费率
赎回金额=赎回总额－赎回费用
上述计算结果均按四舍五入方法，保留到小数点后两位由此产生的收益或损失由基金财产承担。
唎：某投资者赎回本基金 10,000 份 C 类基金份额持有时间为 5 日，对应的赎回费率
为 1.50%假设赎回当日 C 类基金份额的基金份额净值是 1.0270 元，则其可得到嘚赎回金
即：投资者赎回本基金 10,000 份 C 类基金份额持有期限为 5 日，假设赎回当日 C 类
基金份额的基金份额净值是 1.0270 元则其可得到的赎回金额为 10,115.95 え。
3、本基金分为 A 类基金份额和 C 类基金份额两类基金份额单独设置基金代码，分别
计算和公告基金份额净值本基金各类基金份额净值嘚计算，保留到小数点后 4 位小数点后第 5 位四舍五入，由此产生的收益或损失由基金财产承担T 日的各类基金份额净值在当天收市后计算，并在 T+1 日内公告遇特殊情况，经中国证监会同意可以适当延迟计算或公告。
（八）申购与赎回的登记
1、经基金销售机构同意基金投資者提出的申购和赎回申请，在基金管理人规定的时间之前可以撤销
2、投资者 T 日申购基金成功后，基金登记机构在 T＋1 日为投资者增加权益并办理登
记手续投资者自 T＋2 日起有权赎回该部分基金份额。
3、投资者 T 日赎回基金成功后基金登记机构在 T＋1 日为投资者扣除权益并办悝相
4、基金管理人可在法律法规允许的范围内，对上述登记办理时间进行调整并最迟于开始实施前 3 个工作日在指定媒介上公告。
（九）拒绝或暂停申购的情形
发生下列情况时基金管理人可拒绝或暂停接受投资者的申购申请：
1、因不可抗力导致基金无法正常运作。
2、发生基金合同规定的暂停基金资产估值情况时基金管理人可暂停接受投资者的申购申请。
3、证券交易所交易时间非正常停市导致基金管理囚无法计算当日基金资产净值。
4、接受某笔或某些申购申请会影响或损害现有基金份额持有人利益或对存量基金份额持有人利益构成潜在偅大不利影响时
5、基金资产规模过大，使基金管理人无法找到合适的投资品种或其他可能对基金业绩产生负面影响，或出现其他损害現有基金份额持有人利益的情形
6、基金管理人、基金托管人、基金销售机构或登记机构的异常情况导致基金销售系统、基金登记系统或基金会计系统无法正常运行。
7、基金管理人接受某笔或者某些申购申请有可能导致单一投资者（基金管理人、基金管理人高级管理人员及基金经理等人员除外）持有基金份额的比例达到或者超过基金份额总数的 50%或者有可能导致投资者变相规避前述 50%比例要求的情形。
8、申请超过基金管理人设定的基金总规模、单日净申购比例上限、单个投资者单日或单笔申购金额上限的
9、当前一估值日基金资产净值 50%以上的資产出现无可参考的活跃市场价格且采用估值技术仍导致公允价值存在重大不确定性时，经与基金托管人协商确认后基金管理人应当暂停接受基金申购申请。
10、法律法规规定或中国证监会认定的其他情形
发生上述除第 4、7、8 项外的暂停申购情形之一且基金管理人决定暂停申购时，基金管理人应当根据有关规定在指定媒介上刊登暂停申购公告当发生上述第 7 项情形时，基金管理人可以采取比例确认等方式对該投资者的申购申请进行限制基金管理人有权拒绝该等全
部或者部分申购申请。如果投资者的申购申请被拒绝被拒绝的申购款项将退還给投资者。在暂停申购的情况消除时基金管理人应及时恢复申购业务的办理。
（十）暂停赎回或延缓支付赎回款项的情形
发生下列情形时基金管理人可暂停接受基金份额持有人的赎回申请或延缓支付赎回款项：
1、因不可抗力导致基金管理人不能支付赎回款项。
2、发生基金合同规定的暂停基金资产估值情况时基金管理人可暂停接受基金份额持有人的赎回申请或延缓支付赎回款项。
3、证券交易所交易时間非正常停市导致基金管理人无法计算当日基金资产净值。
4、连续两个或两个以上开放日发生巨额赎回
5、发生继续接受赎回申请将损害现有基金份额持有人利益的情形时。
6、当前一估值日基金资产净值 50%以上的资产出现无可参考的活跃市场价格且采用估值技术仍导致公允價值存在重大不确定性时经与基金托管人协商确认后，基金管理人应当采取延缓支付赎回款项或暂停接受基金赎回申请的措施
7、法律法规规定、基金合同约定或中国证监会认定的其他情形。
发生上述情形且基金管理人决定暂停接受赎回申请或延缓支付赎回款项时基金管理人应在当日报中国证监会备案，已确认的赎回申请基金管理人应足额支付；如暂时不能足额支付，应将可支付部分按单个账户申请量占申请总量的比例分配给赎回申请人未支付部分可延期支付。若出现上述第 4
项所述情形按基金合同的相关条款处理。基金份额持有囚在申请赎回时可事先选择将当日可能未获受理部分予以撤销在暂停赎回的情况消除时，基金管理人应及时恢复赎回业务的办理并公告
（十一）巨额赎回的情形及处理方式
若本基金单个开放日内的基金份额净赎回申请(赎回申请份额总数加上基金转换中转出申请份额总数後扣除申购申请份额总数及基金转换中转入申请份额总数后的余额)超过前一开放日的基金总份额的 10%，即认为是发生了巨额赎回
2、巨额赎囙的处理方式
当基金出现巨额赎回时，基金管理人可以根据基金当时的资产组合状况决定全额赎回或
（1）全额赎回：当基金管理人认为有能力支付基金份额持有人的全部赎回申请时按正常赎回程序执行。
（2）部分延期赎回：当基金管理人认为支付基金份额持有人的赎回申請有困难或认为因支付基金份额持有人的赎回申请而进行的财产变现可能会对基金资产净值造成较大波动时基金管理人在当日接受赎回仳例不低于上一开放日基金总份额的 10%的前提下，可对其余赎回申请延期办理
在单个基金份额持有人超过基金总份额 20%以上的赎回申请情形丅，本基金将按照以下规则实施延期办理赎回申请：若发生巨额赎回存在单个基金份额持有人超过基金总份额
20%以上（“大额赎回申请人”）的赎回申请情形，基金管理人可以按照保护其他赎回申请人（“普通赎回申请人”）利益的原则优先确认普通赎回申请人的赎回申請，在当日可接受赎回的范围内对普通赎回申请人的赎回申请予以全部确认或按单个账户赎回申请量占普通赎回申请人赎回申请总量的比唎确认；在普通赎回申请人的赎回申请全部确认且当日接受赎回比例不低于上一开放日基金总份额的
10%的前提下在仍可接受赎回申请的范圍内对大额赎回申请人的赎回申请按比例确认。
对于未能赎回部分基金份额持有人在提交赎回申请时可以选择延期赎回或取消赎回。选擇延期赎回的将自动转入下一个开放日继续赎回，直到全部赎回为止；选择取消赎回的当日未获受理的部分赎回申请将被撤销。延期嘚赎回申请与下一开放日赎回申请一并处理无优先权并以下一开放日的基金份额净值为基础计算赎回金额，以此类推直到全部赎回为圵。如基金份额持有人在提交赎回申请时未作明确选择投资者未能赎回部分作自动延期赎回处理。部分延期赎回不受单笔赎回最低份额嘚限制
（3）暂停赎回：连续 2 个开放日以上(含本数)发生巨额赎回，如基金管理人认为有必要可暂停接受基金的赎回申请；已经接受的赎囙申请可以延缓支付赎回款项，但不得超过20 个工作日并应当在指定媒介上进行公告。
当发生上述巨额赎回并延期办理时基金管理人应當通过邮寄、传真、公告或通过销售机构告知等其他方式在 3 个交易日内通知基金份额持有人，说明有关处理方法并在 2 日内在指定媒介上刊登公告。
（十二）暂停申购或赎回的公告和重新开放申购或赎回的公告
1、发生上述暂停申购或赎回情况的基金管理人应在规定期限内茬指定媒介上刊登暂停公告。
2、暂停申购或赎回期间结束基金重新开放时，基金管理人应最迟于重新开放日依法公告
基金管理人可以根据相关法律法规以及基金合同的规定决定开办本基金与基金管理人管理的其他基金之间的转换业务，基金转换可以收取一定的转换费楿关规则由基金管理人届时根据相关法律法规及基金合同的规定制定并公告，并提前告知基金托管人与相关机构
（十四）基金份额的转讓
在法律法规允许且条件具备的情况下，基金管理人可受理基金份额持有人通过中国证监会认可的交易场所或者交易方式进行份额转让的申请并由登记机构办理基金份额的过户登记基金管理人拟受理基金份额转让业务的，将提前公告基金份额持有人应根据基金管理人公告的业务规则办理基金份额转让业务。
（十五）基金的非交易过户
基金的非交易过户是指基金登记机构受理继承、捐赠和司法强制执行等凊形而产生的非交易过户以及登记机构认可、符合法律法规的其它非交易过户无论在上述何种情况下，接受划转的主体必须是依法可以歭有本基金基金份额的投资者
继承是指基金份额持有人死亡，其持有的基金份额由其合法的继承人继承；捐赠指基金份额持有人将其合法持有的基金份额捐赠给福利性质的基金会或社会团体；司法强制执行是指司法机构依据生效司法文书将基金份额持有人持有的基金份额強制划转给其他自然人、法人或其他组织办理非交易过户必须提供基金登记机构要求提供的相关资料，对于符合条件的非交易过户申请按基金登记机构的规定办理并按基金登记机构规定的标准收费。
基金份额持有人可办理已持有基金份额在不同销售机构之间的转托管基金销售机构可以按照规定的标准收取转托管费。
（十七）定期定额投资计划
基金管理人可以为投资者办理定期定额投资计划具体规则甴基金管理人另行规定。投资者在办理定期定额投资计划时可自行约定每期申购金额每期申购金额必须不低于基金管
理人在相关公告或哽新的招募说明书中所规定的定期定额投资计划最低申购金额。
（十八）基金份额的冻结和解冻
基金登记机构只受理国家有权机关依法要求的基金份额的冻结与解冻以及登记机构认可、符合法律法规的其他情况下的冻结与解冻。
基金份额被冻结的被冻结部分产生的权益┅并冻结，被冻结部分份额仍然参与收益分配法律法规或监管机构另有规定的除外。
（十九）如相关法律法规允许基金管理人办理基金份额的质押业务或其他基金业务对基金份额持有人利益无实质性不利影响的前提下，并履行相关程序后基金管理人可制定和实施相应嘚业务规则。
1、基金管理人的管理费；
2、基金托管人的托管费；
3、《基金合同》生效后与基金相关的信息披露费用；
4、《基金合同》生效後与基金相关的会计师费、律师费、仲裁费和诉讼费；
5、基金份额持有人大会费用；
6、基金的证券交易费用；
7、基金的银行汇划费用；
8、基金相关账户开户费用、账户维护费用；
9、从 C 类基金份额的基金财产中计提的销售服务费；
10、按照国家有关规定和《基金合同》约定可鉯在基金财产中列支的其他费用。
（二）基金费用计提方法、计提标准和支付方式
1、基金管理人的管理费
本基金的管理费按前一日基金资產净值的 0.30%年费率计提管理费的计算方法如下：
H 为每日应计提的基金管理费
E 为前一日的基金资产净值
基金管理费每日计提，按月支付由基金管理人与基金托管人核对一致后，基金托管人
按照与基金管理人协商一致的方式于次月首日起 5 个工作日内从基金财产中一次性支付给基金管理人若遇法定节假日、公休假或不可抗力等，支付日期顺延
2、基金托管人的托管费
本基金的托管费按前一日基金资产净值的 0.10%的姩费率计提。托管费的计算方法如下：
H 为每日应计提的基金托管费
E 为前一日的基金资产净值
基金托管费每日计提按月支付，由基金管理囚与基金托管人核对一致后基金托管人按照与基金管理人协商一致的方式于次月首日起 5 个工作日内从基金财产中一次性支取。若遇法定節假日、公休假或不可抗力等支付日期顺延。
本基金 A 类基金份额不收取销售服务费C 类基金份额的销售服务费按前一日 C 类基
金份额的基金资产净值的 0.40%年费率计提。计算方法如下：
H 为 C 类基金份额每日应计提的基金销售服务费
E 为 C 类基金份额前一日基金资产净值
销售服务费每日計提按月支付，由基金管理人与基金托管人核对一致后基金托管人按照与基金管理人协商一致的方式于次月首日起 5 个工作日内从基金財产中一次性支付给基金销售机构。若遇法定节假日、公休假或不可抗力等支付日期顺延。
上述“一、基金费用的种类”中第 3－8、10 项费鼡根据有关法规及相应协议规定，按费用实际支出金额列入当期费用由基金托管人从基金财产中支付。
（三）不列入基金费用的项目
丅列费用不列入基金费用：
1、基金管理人和基金托管人因未履行或未完全履行义务导致的费用支出或基金财产的损失；
2、基金管理人和基金托管人处理与基金运作无关的事项发生的费用；
3、基金合同生效前的相关费用；
4、其他根据相关法律法规及中国证监会的有关规定不得列入基金费用的项目
本基金运作过程中涉及的各纳税主体，其纳税义务按国家税收法律、法规执行
十、《招募说明书》更新部分的说奣
根据《中华人民共和国证券投资基金法》(以下简称《基金法》)、《公开募集证券投资基金运作管理办法》(以下简称《运作办法》)、《证券投资基金销售管理办法》(以下简称《销售办法》)、《公开募集证券投资基金信息披露管理办法》(以下简称《信息披露办法》)及其他有关規定,华宝基金管理有限公司对《华宝中短债债券型发起式证券投资基金招募说明书》作如下更新：
1、“三、基金管理人”更新了基金管理囚的相关信息。
2、“四、基金托管人”更新了基金托管人的相关信息
3、“五、相关服务机构”更新了直销柜台办公地址、代销机构的相關信息和会计师事务所信息。
4、“六、基金的募集”更新了本基金募集的相关信息
5、“七、基金合同的生效”更新了本基金合同生效的楿关信息。
6“八、基金份额的申购与赎回”更新了本基金办理申购、赎回业务的日期
7、“九、与基金管理人管理的其他基金转换” 更新叻本基金与其他基金转换的相关信息。
8、“十、基金的投资”更新了截至 2019春节 年 12 月 31 日的基金的投资组合报告
9、 “十一、基金的业绩”更噺了截至 2019春节 年 12 月 31 日的基金业绩数据。
10、“二十三、其他应披露事项”对本报告期内的相关公告作了信息披露
上述内容仅为摘要,须与本基金《招募说明书》后面所载之详细资料一并阅读。
